国信证券股份有限公司投资银行事业部(北京)执行总经理、保荐代表人、项目负责人 郭晓彬女士

  国信证券股份有限公司投资银行事业部(北京)高级经理、项目协办人 刘飒博先生

  大家好!欢迎参加河北养元智汇饮品股份有限公司首次公开发行A股网上路演活动。在此,我谨代表养元饮品,向参加本次路演的广大投资者表示热烈的欢迎,向关心和支持养元饮品发展的社会各路朋友致以衷心的感谢,同时也感谢上证路演中心、中国证券网对本次网上路演活动提供的大力支持!

  养元饮品主要是做以核桃仁为原料的植物蛋白饮料研发、生产和销售,在长期的市场之间的竞争中,已逐步在产品定位、品牌建设、工艺技术、质量安全控制、营销模式、生产能力等方面形成核心竞争力。

  公司自成立以来,一直持续引领核桃饮品行业发展,打造卓越民族品牌,努力成为大众景仰的优秀企业,将公司的核桃饮品打造为核桃饮品行业第一品牌,努力实现销售渠道建设第一、市场占有率第一、品牌第一。

  经过十年多的不懈努力,公司与“养元?六个核桃”已发展成为中国核桃乳产销量最大的企业和品牌。此次登陆A股市场,公司将充分的利用全新的长期资金市场平台,拓宽资本补充渠道,为技术创新和服务创新创造更多契机。同时,我们将以此次公开发行上市为开端,加强完善公司治理,提升经营管理上的水准,以更加优异的业绩回报广大投资者,以更加优质的服务回报客户、回馈社会。

  今天特别高兴能与广大投资者进行网上互动,我们大家都希望通过此次网上路演活动,与关注养元饮品的各界朋友充分沟通、增进了解,欢迎大家通过网上路演平台踊跃提问、积极建言。

  大家好!我谨代表养元饮品IPO保荐机构和主承销商国信证券股份有限公司向所有参加今天网上交流活动的各位投资者表示热烈的欢迎和衷心的感谢!

  养元饮品是核桃健脑饮品的开创者和植物蛋白饮料行业的龙头企业,国信证券非常荣幸能够成为养元饮品IPO的保荐机构和主承销商。我们坚信养元饮品将以本次IPO为开端,凭借其长期以来形成的成熟高效的经营模式,在产品、品牌、营销方面的核心竞争力,以及发展战略的引领,进入一个新的发展时期。公司将继续专注、踏实做好主业,持续巩固和强化核心竞争优势,进一步提高公司的经营业绩和治理水平,为股东和社会创造更大的价值和投资回报。

  作为养元饮品IPO的保荐机构,国信证券将一如既往地诚实守信,勤勉尽职,切实履行好对公司的持续督导责任。我们坚信,通过国信证券与养元饮品的精诚合作,养元饮品必将成为中国资本市场中业绩优良、令人尊敬的上市公司。

  我们真诚地希望能够通过本次网上路演推介活动,广大投资者能够更加深入地了解养元饮品,准确地把握公司的投资价值和投资机会!欢迎各位踊跃提问,积极认购!

  大家好!今天的网上交流即将结束,感谢广大投资者的热情关注和踊跃提问,同时也感谢上证路演中心和中国证券网为我们提供了良好的交流平台,感谢国信证券以及所有参与发行的中介机构所付出的辛勤劳动。在大家的共同努力下,本次网上路演取得了圆满成功。

  今天,各位投资者朋友从经营业务、未来发展战略等多个方面与我们进行了深入的交流,并为公司上市后的发展提出了许多宝贵建议,在此表示衷心的感谢!我们将会认真研究大家所提的意见和建议,不断优化管理制度及经营模式,以更好的业绩来回报大家的信任与支持。

  登陆资本市场对于养元饮品而言,是公司未来发展中极具战略意义的一步,我们十分珍惜这来之不易的机遇。养元饮品将以此发行为契机,坚持“三一战略”的发展目标,进一步巩固和提升公司在行业内的竞争力和地位。

  未来,养元饮品将借力资本市场开辟更为广阔的舞台。同时,投资者的信任让我们感到任重道远,不敢有丝毫懈怠。我们深知肩负的责任与期许,未来定将全力创造出优良的经营业绩,回报广大投资者的厚爱。再次感谢广大投资者及各位网友对养元饮品的支持和关心,祝大家投资顺利、健康如意!

  姚奎章:1. 公司自1997年设立起,一直专注于核桃乳等植物蛋白饮料的研发、生产和销售;2. 部分商标已成为驰名商标;3. 创立“5?3?28”生产工艺,作为主要单位参与制定核桃乳国家标准,具有系统、有效的产品安全控制体系;4.已探索出能够深度挖掘市场潜力的经销模式和建立起覆盖广泛的销售网络;5. 在全国已布局多个生产基地,及时满足不断扩大的市场需求。

  姚奎章:公司的主营业务是主要以核桃仁为原料的植物蛋白饮料的研发、生产和销售,独立于实际控制人及其控制的其他企业,公司与实际控制人及其控制的其他企业间不存在同业竞争或者显失公平的关联交易。

  姚奎章:1.拥有职责清晰、执行力强的营销团队;2.已探索出与经销商和谐共赢、相互尊重的深度挖掘市场潜力的“分区域定渠道独家经销深度营销”模式;3.已建立起网点众多、覆盖面广、渗透力强的销售网络。

  郭晓彬:养元饮品自成立以来一直保持了持续、健康、稳定的发展态势,并取得较好的经营业绩,给予股东良好的投资回报。同时,公司在拓展市场、品牌提升等方面取得重大进展,这将成为养元饮品未来的发展优势。

  范召林:1.随着我国居民收入水平不断提高,食品饮料等消费支出快速上升,特别是农村市场潜力巨大。2.与我国居民收入与消费水平快速增长相对应,饮料行业也经历了长期快速发展,在国民经济中的地位越来越重要。近年来,因宏观经济增速放缓,饮料行业高速增长势头随之减慢,但仍高于工业增加值增速。3.随着饮料市场的发展,消费者的消费偏好也发生深刻变化,随着大众对植物蛋白饮料偏好的增强,植物蛋白饮料行业获得较快发展。4.植物蛋白饮料的行业竞争日趋激烈。

  范召林:本行业主流植物蛋白饮料产品根据其使用的主要原料不同,可分为核桃露(乳)饮料、杏仁露(乳)饮料、花生露(乳)饮料、椰子汁(乳)饮料、豆奶(乳)饮料等品种。本行业为充分市场竞争行业,具有完全的市场化程度。

  植物蛋白饮料只有符合好喝又营养的消费要求,才能最终被广大消费者所认同。因此,行业新进入者需要相当长时间不断进行产品开发,对产品口味进行调整,直至形成广为消费者接受的口味。

  植物蛋白饮料消费人群非常广泛,几乎囊括所有消费人群,需要有健全的密集型销售网络来满足人们的便利性购买要求。这对任何一个新进入的企业,都是对资源、时间和能力的严重考验。

  姚奎章:公司的经营愿景是“持续引领核桃饮品行业发展,打造卓越民族品牌,努力成为大众景仰的优秀企业”,中长期战略目标为“将公司的核桃饮品打造为核桃饮品行业第一品牌,在全国核桃饮品行业占据领导地位”。公司的中长期战略目标具体化为“三一战略”,即销售渠道建设第一、市场占有率第一、品牌第一。

  1. 销售渠道建设第一:一方面实行全渠道建设,深入开展营销渠道下沉,拓展并巩固乡镇、农村市场,产品进入更多终端销售网点;另一方面打造质感销售终端,结合公司产品群策略,在销售终端陈列位置、陈列数量、陈列生动化方面做到市场领先。

  2. 市场占有率第一:公司在核桃饮品市场份额保持领先,通过未来三年全国化全面布局营销,包括北上广深一线城市,做到营销无死角。

  3. 品牌第一:在未来三年内加强公司在核桃健脑品类消费者首选品牌和美誉度最佳品牌地位,结合公司的销售渠道建设第一和市场占有率第一战略,大力提升品牌信誉,讲述品牌故事,增强消费者对品牌的心智认知。

  1. 在未来三年内围绕公司的品牌标语,不断创新营销举措,以电视、广播、户外为主要媒体来不断提高养元品牌的知名度,以报纸、专刊、培训、会议等形式不断增强养元品牌的美誉度。另外,通过精耕区域市场和深度分销,方便广大消费者购买产品,将消费者对养元品牌的认知由媒体推介转变为自身体验。通过系统性的推广举措,养元品牌获得广大消费者的认可、信赖,提高消费者对与养元品牌的忠诚度。

  2. 针对学生等高度用脑人群,加大宣传推广力度,实现“六个核桃”由营养型植物蛋白饮料向健脑功能性饮料的转型。

  3. 加大品类宣导和品牌宣传,完成由全国知名品牌向全国一线品牌的过渡,确立公司在全国范围内的行业领先地位,实现公司品牌价值的有效提升。

  姚奎章:公司将利用已经形成的规模优势和品牌效应,加快开发一、二线城市市场,完成全国市场的开发与覆盖。未来三年,公司在市场开拓方面将坚持“立足华北、华东、西南,发展全国市场”策略,将销售区域拓展至全国绝大部分区域。另外,在对现有主要销售区域河北、河南、山东、安徽、江苏、浙江、湖北、江西、四川、重庆进行深度挖掘、加大营销力度的同时,开发一线城市市场,实现对一线城市市场的全面占领。对于一线城市市场,公司将依托有竞争力的少数产品进行前期突破,集中资源,有针对性地进行局部招商,选择有实力的经销商,以“以点带面”的方式快速打开局面。

  姚奎章:1.在巩固公司传统经销商流通渠道的基础上,产品要覆盖更多销售终端网点。

  2. 深入开展营销渠道下沉,实施“三下乡”工程,即产品要下乡、人员要下乡、服务要下乡,全面提高产品在乡镇、村级市场销售网点的进店和陈列。

  3. 根据不同市场进行有针对性的流通网点(含商超)的产品进店、陈列展示方案,提高陈列物料的质感和辨识度,并在销售终端陈列位置、陈列数量、陈列生动化方面做到市场领先。

  4. 在巩固流通渠道既有优势、夯实基础的前提下,大力拓展商超、电商等新兴渠道,整合资源,联动渠道,增加销售机会和利润增长点。

  邢淑兰:2005年底公司国有企业改制后实现持续10年的快速增长,主要原因是:公司制定并践行六个核桃大单品战略,形成了独特的经营模式,即清理产品线,聚焦六个核桃品类,集中公司资源在品牌、产品、渠道方面综合发力,主要包括通过不断强化品类教育,挖掘产品内涵,强化六个核桃在消费者心智中的认识和定位;引进严格的食品安全控制体系和不断改进生产工艺,确保产品品质、营养、口感;同时,通过“分区域定渠道独家经销深度营销”的经销模式精耕市场。经过十多年的积累,公司已在品牌、产品、渠道方面形成全面的核心竞争优势。

  范召林:本次公开发行新股募集资金将用于营销网络建设和市场开发项目和衡水总部年产20万吨营养型植物蛋白饮料项目。营销网络建设和市场开发项目完成后,公司销售网络的广度和深度将得到进一步拓展,在品牌的持续维护和建设方面将跃上新台阶,在消费者心智中核桃乳第一品牌的定位将得到进一步巩固和增强。衡水总部年产20万吨营养型植物蛋白饮料项目,将替换老旧的4条易拉罐灌装生产线,提高生产效率。两个项目实施后均不产生同业竞争或者对公司独立性的不利影响。

  李志斌:公司上市后三年内,如公司A股股票收盘价连续20个交易日低于最近一期经审计的每股净资产,公司即启动稳定股价预案,第20个交易日为“启动日”。

  郭晓彬:按照证监会要求以及新股发行询价制度相关规定,承销总干事认真组织好询价、簿记、定价、网上路演以及其他与发行上市相关的工作,保证养元饮品充分准确披露、顺利发行上市,确实保护公众投资者的利益。

  刘飒博:根据向网下投资者的初步询价情况,我们综合考虑公司的行业地位、核心竞争力、未来发展、估值水平及当前市场情况,与公司协商最终确定本次发行的价格。该价格充分反映了公司的核心竞争力以及公司长期创造价值的能力,我们认为定价是合理的。